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Distribuições hiperbólicas generalizadas: aplicações ao mercado português
| dc.contributor.author | Teixeira, Vítor Manuel Mendonça | |
| dc.date.accessioned | 2011-08-17T15:16:35Z | |
| dc.date.available | 2011-08-17T15:16:35Z | |
| dc.date.issued | 2006 | |
| dc.description.abstract | O objectivo desta tese é discutir o uso das distribuições hiperbólicas generalizadas como modelo para os retornos logarítmicos de 4 activos do mercado de capitais Português. Os activos em análise são o índice Português PSI 20 e as 3 maiores empresas pertencentes ao PSI 20: PT, EDP e BCP. Os dados são constituidos pelos valores de fecho diário durante mais de 8 anos. Utilizando o software R procederemos à estimação dos parâmetros das distribuições para ajustamento aos dados empíricos. Para medir o grau de ajustamento das distribuições aos dados empíricos usamos os gráficos QQ-plots e 4 distâncias: Kolmogorov-Smirnov, Kuiper, Anderson-Darling e Fajardo-Farias-Ornelas. Os resultados obtidos permitem concluir que o melhor ajustamento é feito pela hiperbólica generalizada e em seguida a distribuição normal inversa gaussiana. Todas as distribuições desta família ajustam-se muito melhor que a distribuição normal. Por último temos uma aplicação ao cálculo do preço de derivados financeiros, nomeadamente a fórmula de uma opção de compra Europeia no modelo discutido. | por |
| dc.description.sponsorship | Orientador: José Luís da Silva | por |
| dc.identifier.uri | http://hdl.handle.net/10400.13/172 | |
| dc.language.iso | por | por |
| dc.peerreviewed | yes | por |
| dc.publisher | Universidade da Madeira | por |
| dc.subject | Distribuições hiperbólicas generalizadas | por |
| dc.subject | Distribuições de caudas pesadas | por |
| dc.subject | Análise estatística de preços de activos | por |
| dc.subject | Função de verosimilhança máxima | por |
| dc.subject | Modelo de Black-Scholes | por |
| dc.subject | Movimento generalizado hiperbólico de Lévy | por |
| dc.subject | Transformada de Esscher | por |
| dc.subject | . | por |
| dc.subject | Centro de Ciências Exatas e da Engenharia | por |
| dc.title | Distribuições hiperbólicas generalizadas: aplicações ao mercado português | por |
| dc.type | master thesis | |
| dspace.entity.type | Publication | |
| rcaap.rights | openAccess | por |
| rcaap.type | masterThesis | por |